Verso IReF: la doppia transizione del reporting statistico bancario italiano
Matrice dei conti, dati granulari sul credito e segnalazioni decadali tra semplificazione nazionale e armonizzazione europea
Paolo Volterra 
Il sistema segnaletico bancario italiano è interessato da due transizioni distinte per natura, base decisionale e calendario. La prima è una semplificazione nazionale, avviata nel 2026 e in larga parte prevista per il 2027, che riduce voci e frequenze di segnalazione e comprende la proposta di abrogazione delle segnalazioni statistiche decadali disciplinate dalla Circolare n. 136. La seconda è la riforma europea dell’Integrated Reporting Framework (IReF), destinata a riunire in un unico quadro armonizzato i principali requisiti statistici oggi distribuiti fra bilanci, tassi di interesse, disponibilità in titoli e dati granulari sul credito, con avvio operativo previsto nel 2030-2031. Il documento ricostruisce obiettivi, perimetro, base giuridica e tappe di IReF e ne esamina le conseguenze per la Matrice dei conti, i dati granulari sul credito e i requisiti nazionali residui. L’analisi mostra che la possibile cessazione delle segnalazioni decadali appartiene alla semplificazione nazionale e precederebbe di circa quattro anni la prima segnalazione ufficiale IReF: non costituirebbe quindi un effetto giuridico del futuro regolamento europeo.
IReF, segnalazioni bancarie, Banca d’Italia, BCE, Matrice dei conti, AnaCredit, decadali, PUMA, BIRD
Versione citabile su Zenodo, con il PDF: doi.org/10.5281/zenodo.22842840.
1 Introduzione
Le banche dell’area dell’euro trasmettono alle banche centrali nazionali e alla Banca centrale europea un insieme ampio di segnalazioni statistiche, disciplinate da regolamenti europei distinti e integrate, in ciascun paese, da requisiti informativi aggiuntivi di fonte nazionale. In Italia questo insieme di flussi è veicolato da alcune circolari della Banca d’Italia, fra cui la Circolare n. 272 «Matrice dei conti», per la parte statistica mensile e trimestrale, e la Circolare n. 297, per i dati granulari sul credito [1], [2], [3].
Negli ultimi anni il Sistema europeo delle banche centrali ha avviato un progetto di riorganizzazione di questo assetto, l’Integrated Reporting Framework (IReF), il cui obiettivo è riunire in un unico schema segnaletico armonizzato i requisiti statistici oggi distribuiti fra più regolamenti e fra diverse prassi nazionali [4], [5]. Il presente documento ricostruisce obiettivi, perimetro e tappe del progetto e analizza le conseguenze per il sistema segnaletico italiano, con particolare attenzione alle rilevazioni nazionali e alla sorte delle segnalazioni statistiche a cadenza decadale.
2 Il progetto IReF: obiettivi e perimetro
Gli obiettivi dichiarati di IReF sono tre: integrare in un unico schema i requisiti informativi di tipo statistico oggi disciplinati da regolamenti distinti; armonizzare tra paesi le informazioni raccolte e le relative caratteristiche; assicurare parità di condizioni fra le banche europee anche nella standardizzazione di alcune fasi del processo di produzione dei dati, come scadenze, controlli, sistema delle deroghe e politiche di revisione [5]. Il quadro comune è pensato per essere direttamente applicabile alle banche residenti nell’area dell’euro e adottabile anche dalle banche centrali di altri paesi dell’Unione europea [6].
Il perimetro iniziale di IReF comprende quattro regolamenti vigenti, nel testo successivamente modificato ove applicabile (Tabella 1).
| Dominio | Regolamento | Oggetto |
|---|---|---|
| Bilanci statistici | Regolamento (UE) 2021/379 (BCE/2021/2) | Attività e passività degli enti creditizi [7] |
| Tassi di interesse | Regolamento (UE) n. 1072/2013 (BCE/2013/34) | Tassi applicati dalle istituzioni finanziarie monetarie [8] |
| Disponibilità in titoli | Regolamento (UE) n. 1011/2012 (BCE/2012/24) | Statistiche sulle disponibilità in titoli [9] |
| Dati granulari sul credito | Regolamento (UE) 2016/867 (BCE/2016/13) | Dati granulari su credito e rischio di credito (AnaCredit) [3] |
A questi si aggiungono, per massimizzare i vantaggi dell’integrazione, alcuni requisiti informativi di altre istituzioni internazionali che si applicano in modo uniforme a livello internazionale e alcuni dati richiesti per finalità nazionali che sono risultati comuni a più paesi. Nella fase iniziale IReF esclude invece i dati che non si riferiscono direttamente alle attività e passività di bilancio delle banche, come i requisiti relativi ai pagamenti e alle statistiche sul mercato monetario [4].
2.1 I requisiti nazionali aggiuntivi
Un elemento centrale per i paesi con una tradizione segnaletica articolata, come l’Italia, è il trattamento dei requisiti informativi nazionali aggiuntivi, denominati Country Specific Requirements (CSR). Tali requisiti restano disciplinati da normative nazionali e raccolti su piattaforme locali, ma seguono l’approccio segnaletico di IReF e ne adottano, per quanto possibile, il modello, il formato e il dizionario [5], [10]. Le banche centrali nazionali possono quindi estendere lo schema armonizzato per raccogliere informazioni complementari, mantenendo unitarietà nella produzione e nell’elaborazione dei dati.
2.2 Il ruolo del dizionario BIRD
La produzione dei dati da parte delle banche è supportata dal Banks’ Integrated Reporting Dictionary (BIRD), un dizionario integrato e standardizzato sviluppato in cooperazione fra il Sistema europeo delle banche centrali e l’industria bancaria su base volontaria [6], [11]. Il BIRD descrive quali informazioni estrarre dalle basi dati aziendali e quali trasformazioni applicare per produrre i flussi richiesti; la sua adozione è facoltativa. Per l’Italia, il progetto è analogo alla cooperazione PUMA, che da decenni accompagna gli intermediari nella produzione delle segnalazioni statistiche, di vigilanza e di risoluzione e che supporterà gli intermediari anche per la parte dei requisiti nazionali nell’ambito di IReF [6], [12], [13].
3 Le tappe del progetto
Le principali tappe del progetto sono state annunciate dalla Banca centrale europea con il comunicato dell’8 giugno 2026 (Tabella 2) [14]. I tempi sono espressamente subordinati all’adozione del futuro regolamento IReF, che sarà preceduta da una consultazione pubblica sulla bozza.
| Periodo | Fase |
|---|---|
| Secondo semestre 2027 | Consultazione pubblica sulla bozza di regolamento IReF |
| Secondo trimestre 2030 | Avvio della fase pilota, della durata di dodici mesi |
| Secondo trimestre 2031 | Prima segnalazione ufficiale IReF |
| Dodici mesi successivi | Segnalazione parallela delle rilevazioni vigenti e dei relativi controlli incrociati |
Durante il pilota gli intermediari segnalanti possono verificare il corretto funzionamento delle procedure di estrazione, confezionamento e invio dei dati, ricevendo i rilievi su dati di test; l’adesione è volontaria [10]. È previsto un ambiente di diagnostica per testare la qualità delle segnalazioni prima dell’invio ufficiale. Nel periodo di parallelo, le attuali segnalazioni continuano a essere prodotte accanto a quelle IReF e ai relativi requisiti nazionali, con controlli incrociati [5].
Va segnalata una piccola discrepanza fra le fonti ufficiali: la nota della Banca d’Italia e il comunicato della Banca centrale europea indicano l’avvio del pilota nel secondo trimestre del 2030, mentre il documento di domande frequenti della Banca d’Italia riporta «Q3-2030» [6], [10], [14]. Si tratta di una differenza redazionale di un trimestre, che non modifica la sostanza del calendario.
La conferma del calendario è stata accolta favorevolmente dall’industria bancaria europea, che ha collegato il successo del progetto all’allineamento con il BIRD e all’adozione di un dizionario dati comune tra i diversi domini di segnalazione [15].
3.1 Base giuridica e natura dell’atto
IReF sarà adottato come regolamento della Banca centrale europea, fondato sull’articolo 5 dello Statuto del Sistema europeo delle banche centrali e della Banca centrale europea, che attribuisce alla Banca centrale europea, assistita dalle banche centrali nazionali, il compito di raccogliere le informazioni statistiche necessarie per i compiti del Sistema europeo delle banche centrali, e sul Regolamento (CE) n. 2533/98 del Consiglio, in particolare sugli articoli 5 e 6; la potestà regolamentare della Banca centrale europea è prevista dall’articolo 34 dello Statuto [16], [17]. L’adozione del regolamento IReF comporterà la sostituzione o il conseguente adeguamento dei regolamenti oggi ricompresi nel suo perimetro, secondo le modalità che saranno definite nel testo finale [18]. È opportuno sottolineare che i regolamenti della Banca centrale europea sono direttamente applicabili e non richiedono un recepimento nazionale in senso giuridico; le circolari della Banca d’Italia ne organizzano tuttavia la raccolta e l’integrazione nel sistema segnaletico nazionale.
IReF costituisce inoltre il primo passo di un percorso più ampio di integrazione delle segnalazioni bancarie che, oltre al dominio statistico, abbraccia quello di vigilanza e di risoluzione, coordinato dal Joint Bank Reporting Committee, che riunisce Banca centrale europea, Autorità bancaria europea, Commissione europea e Comitato di risoluzione unico, costituito nel marzo 2024 [14], [19]. Su questo fronte è in preparazione un dizionario dati comune, i cui lavori preparatori sono avviati dal quarto trimestre 2025 [14].
4 Che cosa cambia per l’Italia
In Italia i requisiti dei regolamenti sui bilanci statistici, sui tassi di interesse e sulle disponibilità in titoli sono raccolti nella sezione statistica mensile e trimestrale della Circolare n. 272 «Matrice dei conti»; i dati granulari sul credito sono raccolti con la Circolare n. 297 [6]. L’adozione di IReF tocca quindi entrambe, con modalità e tempi diversi.
4.1 Il nucleo europeo della Matrice dei conti
Il destino delle informazioni oggi contenute nella Matrice dei conti è differenziato. Le basi informative «A1» e «A2», che contengono i dettagli nazionali ulteriori di fenomeni già raccolti da IReF, saranno sottoposte a un attento scrutinio per verificare se l’esigenza informativa permanga e se le informazioni possano essere ricavate dallo schema comune o da altre fonti. Le informazioni che non verranno assorbite da IReF ma che dovranno essere mantenute per esigenze nazionali saranno disciplinate da una normativa segnaletica nazionale che farà ricorso, per quanto possibile, al medesimo framework operativo armonizzato, in termini di dizionario, modello, formato e scadenze [10]. Dopo un periodo di parallelo con IReF, le raccolte nazionali riconducibili alle basi «A1» e «A2» verranno dismesse.
Altre basi informative della Matrice dei conti sono invece fuori dal perimetro iniziale di IReF: è il caso espressamente indicato per la base «A3», relativa ai servizi di pagamento, e per la base «A5», relativa alla traslazione del rischio e ai canali distributivi [10]. Restano inoltre estranei al perimetro IReF gli intermediari finanziari non bancari di cui all’articolo 106 del Testo unico bancario, anche se appartenenti a un gruppo bancario: per l’Italia il progetto riguarda principalmente le banche e gli istituti di moneta elettronica [10].
La medesima consultazione nazionale propone inoltre l’abrogazione della base informativa «A4» della Matrice dei conti, con il trasferimento di due voci alla base «A3», con decorrenza dalla data di riferimento del 30 giugno 2027, nonché l’abrogazione delle segnalazioni previste dall’articolo 129 del Testo unico bancario, con decorrenza dalla data di riferimento del 31 dicembre 2026 [20], [21].
| Base informativa | Contenuto / funzione richiamata | Trattamento previsto |
|---|---|---|
| A1 e A2 | Dettagli nazionali ulteriori su fenomeni ricompresi nel perimetro IReF | Scrutinio dei requisiti; mantenimento solo delle informazioni nazionali ancora necessarie e successiva dismissione delle raccolte riconducibili alle basi dopo il periodo di parallelo [10] |
| A3 | Servizi di pagamento | Fuori dal perimetro iniziale di IReF; resta nell’ambito nazionale [10] |
| A4 | Base oggetto della consultazione nazionale del 2026 | Proposta di abrogazione dal riferimento del 30 giugno 2027, con trasferimento di due voci ad A3 [20], [21] |
| A5 | Traslazione del rischio e canali distributivi | Fuori dal perimetro iniziale di IReF; resta nell’ambito nazionale [10] |
Sul piano operativo, i dati armonizzati IReF saranno trasmessi a una nuova piattaforma di raccolta dell’Eurosistema, realizzata anche in un cloud europeo, sulla quale la banca centrale nazionale competente validerà le segnalazioni; i requisiti nazionali residui e le eventuali segnalazioni infratrimestrali continueranno invece a essere acquisiti tramite la piattaforma nazionale Infostat [10], [14].
4.2 I dati granulari sul credito e il perimetro del credito
La rilevazione dei dati granulari sul credito costituisce oggi la soluzione nazionale con cui l’Italia acquisisce i dati disciplinati dal regolamento AnaCredit. In base alle indicazioni della Banca d’Italia, dopo un periodo di parallelo con IReF la raccolta nazionale dei dati granulari sul credito verrà dismessa [10]. Il modello IReF si applica a tutte le banche; gli istituti di moneta elettronica saranno soggetti a una segnalazione trimestrale a contenuto ridotto rispetto a quella delle banche, ed è previsto un sistema di deroghe in base alla dimensione del segnalante, con la possibilità, per le banche di piccola dimensione, di optare per lo schema completo a frequenza trimestrale anziché mensile [10].
Il perimetro del credito resta però più ampio di IReF. La Centrale dei rischi non viene assorbita dal progetto: la Banca d’Italia ha indicato che, una volta consolidato il quadro IReF e definita la gestione dei dati nazionali nel framework comune, avvierà approfondimenti, coinvolgendo le banche, per valutare se, come e quando integrare le due raccolte [10]. La segnalazione delle esposizioni a sofferenza continua a esistere separatamente, perché le logiche di soglia e l’approccio consolidato della rilevazione non consentono di raccogliere il dato in modo integrato [10]. La raccolta di dati granulari anonimi sui prestiti alle persone fisiche è invece indicata come possibile estensione, subordinata alla conferma nell’ambito del progetto.
4.3 Le segnalazioni decadali: una transizione nazionale anticipata
Il caso delle segnalazioni statistiche a cadenza decadale, disciplinate dalla Circolare n. 136 dell’8 gennaio 1991 [22], merita un approfondimento specifico, perché la sua sorte non dipende dall’entrata in funzione di IReF.
Va anzitutto chiarito che la rilevazione disciplinata dalla Circolare n. 136 è cosa diversa dalla rilevazione armonizzata mensile dei tassi di interesse delle istituzioni finanziarie monetarie, disciplinata dal regolamento europeo sui tassi di interesse [8]. Rispetto a quest’ultima, la Circolare n. 136 costituisce un livello informativo aggiuntivo a frequenza infra-mensile, con tre date contabili al mese, alla quale si riconduce la base informativa della rilevazione sui tassi e sugli aggregati di intermediazione.
Il 14 luglio 2026 la Banca d’Italia ha posto in consultazione pubblica, con termine al 14 settembre 2026, un pacchetto di aggiornamenti delle segnalazioni statistiche e di vigilanza, comprendente la proposta di abrogazione integrale della Circolare n. 136, con entrata in vigore proposta al 1° giugno 2027 [20]. Contestualmente, due voci (41026 e 41060) relative alle informazioni di stock e di flusso delle obbligazioni emesse e ai relativi tassi sarebbero trasferite nella base informativa «A1» della Circolare n. 248, con frequenza mensile e invio entro l’undicesimo giorno lavorativo successivo alla data contabile di riferimento, anziché entro il quinto giorno lavorativo della decade successiva [20], [23]. La frequenza di rilevazione passerebbe quindi, per queste informazioni, da decadale a mensile.
La proposta di abrogazione della Circolare n. 136 si inquadra in un piano nazionale di semplificazione degli obblighi segnaletici, autonomo rispetto al calendario di IReF [24]. Il report di accompagnamento della consultazione stima che gli interventi proposti comportino una riduzione dei requisiti informativi di circa il 21 per cento per le banche con riferimento alle segnalazioni del 30 giugno 2027, e fino a circa il 35 per cento nel medio termine. All’interno del pacchetto, il diciottesimo aggiornamento della Circolare n. 272 prevede l’eliminazione di 500 voci o sottovoci e la riduzione di frequenza di altre 56, per una riduzione del 25 per cento dei requisiti informativi imposti alle banche su base individuale [24]. Le modifiche previste per la Circolare n. 272 entrano in vigore in parte dal 1° gennaio 2027, in parte dal 30 giugno 2027 [20], [21]. L’impatto dell’eliminazione della Circolare n. 136 non è incluso in queste stime, trattandosi di una rilevazione su base campionaria [24].
Se la proposta sarà adottata, la rilevazione della Circolare n. 136 verrà quindi meno circa quattro anni prima della prima segnalazione ufficiale IReF. Ne consegue che la rilevazione disciplinata dalla Circolare n. 136 non arriverebbe alla fase di avvio di IReF e non potrebbe quindi costituire, nella sua configurazione attuale, un Country Specific Requirement del futuro framework. Si tratterebbe di una semplificazione nazionale autonoma, non di un effetto giuridico del futuro regolamento IReF.
5 Un quadro di doppia transizione
Dall’insieme delle fonti emerge che il sistema segnaletico italiano attraversa due transizioni distinte, che si sovrappongono solo in apparenza e che conviene tenere separate.
La prima è una semplificazione nazionale, avviata nel 2026 e in gran parte operativa dal 2027, che riduce il numero di voci e di frequenze di segnalazione, abrogherebbe la Circolare n. 136 e aggiorna la Matrice dei conti; è motivata dal contenimento degli oneri, dall’allineamento ai principi contabili internazionali e dalla razionalizzazione delle informazioni poco utilizzate [20], [24].
La seconda è la riforma europea, che a partire dal 2030-2031 sostituirà il nucleo statistico armonizzato oggi veicolato dalla Matrice dei conti e la raccolta nazionale dei dati granulari sul credito, lasciando in vita uno strato nazionale per i dettagli informativi residui e per le raccolte fuori perimetro, secondo il modello dei Country Specific Requirements [10], [14].
Le due transizioni hanno ritmi e leve decisionali diversi: la prima dipende dalla Banca d’Italia e si svolge nel biennio immediatamente successivo; la seconda dipende dall’adozione di un regolamento europeo che sarà proposto in consultazione solo nel 2027 e che entrerà in funzione all’inizio del prossimo decennio. Per il lettore interessato alle rilevazioni nazionali la conseguenza pratica è che le informazioni a cadenza decadale cesserebbero prima che il nuovo quadro segnaletico entri in funzione.
6 Questioni aperte
Diversi aspetti restano indeterminati nelle fonti pubbliche disponibili e sono da monitorare nel prosieguo del progetto.
- Esito della consultazione nazionale. La consultazione sul pacchetto del 14 luglio 2026, comprendente la proposta di abrogazione della Circolare n. 136 e il diciottesimo aggiornamento della Circolare n. 272, si è chiusa il 14 settembre 2026. Alla data di chiusura redazionale del presente lavoro non risultano ancora pubblicati il resoconto della consultazione e il testo definitivo delle modifiche; il contenuto finale delle disposizioni resta pertanto da verificare.
- Sorte delle rilevazioni e delle serie decadali. Non è dato sapere, dalle fonti consultate, se gli altri fenomeni decadali oltre alle obbligazioni siano ricavati da altre fonti o siano eliminati, né se le serie storiche pubblicate a cadenza decadale verranno chiuse o raccordate con le nuove serie mensili. Il destino operativo della rilevazione campionaria e del relativo flusso di ritorno è parimenti da chiarire.
- Modellazione dei requisiti nazionali. Le modalità con cui i Country Specific Requirements saranno rappresentati nel nuovo schema saranno precisate nel piano di implementazione che la Banca centrale europea ha in preparazione [14].
- Integrazione con la Centrale dei rischi e con le segnalazioni delle esposizioni a sofferenza. La loro integrazione in IReF è rinviata a valutazioni successive al consolidamento del quadro, con il coinvolgimento delle banche [10].
- Perimetro ulteriore. Pagamenti e statistiche sul mercato monetario sono esclusi dalla fase iniziale; non è stabilito se e quando entreranno in un’estensione del progetto o nel più ampio processo di integrazione coordinato a livello europeo [4], [14].
Per comprendere l’impatto complessivo sulla produzione informativa italiana, inoltre, sarà decisivo disporre di una mappatura puntuale, voce per voce, dei requisiti attuali verso gli attributi IReF, i requisiti nazionali residui e le eventuali fonti alternative. Una mappatura di questo tipo non è ancora disponibile nelle fonti pubbliche consultate.
7 Riferimenti
Nota metodologica
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